昨日，科技回归带动上证和深证均创反弹新高。沪深两市全天成交额较上个交易日缩量。板块方面，科技活跃带动算力硬件、PCB、消费电子等方面活跃，创新药、固态电池等板块涨幅居前；可控核聚变、海洋经济、油气、游戏等板块跌幅居前。截至收盘，沪指涨0.18%，深成指涨1.17%，创业板指涨1.9%。

消息面：国务院发布关于做好自由贸易试验区全面对接国际高标准经贸规则推进高水平制度型开放试点措施复制推广工作的通知。工业和信息化部召开光伏行业制造业企业座谈会，综合治理光伏行业低价无序竞争。国家药监局发布优化全生命周期监管支持高端医疗器械创新发展有关举措的公告。提到，加强人工智能、生物材料“揭榜挂帅”产品的注册指导，配合相关部门出台基于脑机接口技术的医疗器械产品支持政策。美国会众议院表决通过“大而美”法案。

操作策略：尽管外围贸易政策仍存不确定性，但美国取消对华EDA出口限制缓解了市场担忧。当前指数在权重股推动下趋势性上行，表明国内经济将成为下半年及更长周期的核心影响因素。鉴于国内财政与货币政策储备充足，足以对冲海外宏观波动风险，预计指数将延续偏强震荡格局。后市关注3500点一带的压力，以及3430点附近的支撑力度。（财咨道投顾刘海滨A0940612100001 观点仅供参考，投资有风险，入市需谨慎。）